تجزیه تحلیل صورت های مالی

توضیحات
منتشر شده در دوشنبه, 30 -3443 03:25
نوشته شده توسط مریم نادعلی زاده
بازدید: 8599

تجزیه تحلیل صورت های مالی

تجزیه تحلیل مالی ابزاری است که برای شناخت و ارزیابی عملکرد مالی گذشته و جاری و پیش بینی وضعیت اینده شرکت می باشد و معمولا

شامل تجزیه تحلیل و جریان نقدی می باشد.

"روش های تجزیه تحلیل صورت های مالی"

برای تجزیه و تحلیل از 3روش استفاده می شود:

1)روش افقی یاروند

بررسی روند حساب ها طی دویا چند دوره مختلف را تجزیه تحلیل افقی

یا روند نامند.

در تجزیه تحلیل افقی در صورتی که دوره بررسی 2دوره باشد ازمحاسبه درصد تغییر استفاده می کند ودر صورتی که دوره بررسی بیش ازدودوره باشد معمولا از محاسبه شاخص استفاده می کند.

نحوه محاسبه درصد تغییر:برای محاسبه این عدد عدد افزایش یا کاهش یافته را تقسیم بر عددسال مقایسه (مبنا) می کنیم عدد به دست امده را در100ضرب می کنیم.

روش محاسبه شاخص:در این روش بر خلاف روش در صد تغییرهر دوره نسبت به دوره قبل بررسی می شود در این روش یک دوره به عنوان سال پایه و شاخص انتخاب می شود تمامی دوره ها نسبت به ان مقایسه می شود.در محاسبه شاخص عدد افزایش یا کاهش را محاسبه کرده وتقسیم بر عدد سال پایه ×کرده وبا عدد100جمع می کنیم.

مثال:

 

شرکت الف

ترازنامه

1392,1391,1390

در پایان سال مالی

 

دارایی           1390        1391               1392   موجودی نقد    35             35                    30 

سرمایگذاری کوتاه مدت 5                          15                                     20

ح دریافتنی    10              15                      20 


موجودی کالا 50             45                       50   

جمع دارایی ج100          110                      120


دارایی ثابت   85             90                      100

 

 

 

 

 

تجزیه تحلیل تراز نامه به روش درصدتغییر

 

                                

 


 


                             

افزایش به کاهش

درصد افزایش به کاهش

91به90

92به91

91به90

92به90

_

(5)

_

(14/3)نیاز به بررسی

10

5

200

33/3نیاز به بررسی

5

5

50

33/3نیاز به بررسی

(5)

5

(10)

11/11

10

10

10

9/1

5

10

5/9

11/11

نمونه ای از نحوه محاسبه:14/3=100×35÷5(سال پایه 90 است)

200=100×5÷10 (سال 91به90)33/3=100×15÷5 (سال 92به91)

بدهی ها حقوق صاحبان سهام

1390

1391

1392

بدهی های جاری

52

50

55/4

بدهی های بلندمدت                      

70

75

80

جمع بدهی

122

125

135/4

سهام عادی

45

45

45

سودانباشته

18

30

39/6

جمع حقوق صاحبان سهام

63

75

84/6

            

درصد افزایش یا کاهش

افزایش یا کاهش

 

92به91

91به90

92به91

سال91به90

بدهی ها حقوق صاحبان سهام

10/8نیاز به بررسی

(3/8)

5/4

(2)

بدهی های جاری                  

6/7

7/1

5

5

بدهی های بلندمدت                      

8/32نیازبه بررسی

2/4

10/4

3

جمع بدهی

_

_

_

_

سهام عادی

32نیاز به بررسی

66/6

9/6

12

سودانباشته

12/8نیاز به بررسی

19/04

9/6

12

جمع حقوق صاحبان سهام

نمونه ای از نحوه محاسبه:3/8=100×52÷(2)درسال91به90

درسال92به91: 10/8=100×50÷5/4

مثال)یک شرکت سهامی برای دوره های 1391،1392،1393،اطلاعات زیرگزارش کرده است

 

1391

1392

1393

بدهی جاری

20

25

34

بدهی بلند مدت

50

45

60

سال پایه 1391 می باشد با استفاده از تجزیه تحلیل روند ارقام شاخص را محاسبه کنید (اعداد فوق به میلیون ریال است)

 

1391

1392

1393

بدهی جاری

100%

125=100+100×20÷14

170=100+100×20÷14

بدهی بلند مدت

100%

90=100+100×50÷5-

120=100=100×50÷10

نکته:در محاسبه شاخص عددافزایش یا کاهش را محاسبه کرده و÷بر عدد سال پایه ×100کرده و باعدد100 جمع می کنیم.

2)روش عمودی یا درونی

 

3)روش نسبت ها

در تجزیه تحلیل ها ی صورت های مالی به روش افقی وعمودی هیچ گونه نشانه ای مبنی بر وجود رابطه صورت های مالی وجود ندارد در صورتی که می دانیم بین صورت های مالی(ترازنامه، صورت سود زیان روابطی وجود دارد به همین علت تجزیه تحلیلی که این روابط رانشان میدهد تجزیه تحلیل نسبت ها نام دارد.این نسبت ها به 5دسته تقسیم میشود 1-نسبت های نقدینگی 2-نسبت های فعالیت 3-نسبت اهرمی 4-نسبت سود اوری 5-نسبت ارزش بازار

نسبت های نقد ینگی:

نسبت های نقد ینگی توانایی موسسه رانسبت به پرداخت تعهدات کوتاه مدت نشان میدهد.مهمترین معیارهای نقد ینگی عبارت است از:

1)سرمایه در گردش خا لص:سرمایه در گردش خالص به معنای ما به تفا وت دارایی ها ی جاری وبدهی های جاری میباشد.

سرمایه درگرد ش خالص= دارایی های جاری - بدهی های جاری

مثال:سرمایه درگردش خا لص شرکت الف رادرمثال قبل برای سالهای 92و91

به دست اورید.

بدهی های جاری92-دارایی های جاری92=سرمایه در گردش خالص

64/6   =55/4       -     120   =   سرمایه درگرد ش خالص92

سرمایه درگردش خالص91  =    بدهی های جاری-دارایی های ج  


سرمایه در گردش خالص91          60=50-110

سرمایه درگردش خالص1391<سرمایه در گردش خالص 1392

64/6>60

2)نسبت جاری:

عبارت است از حاصل تقسیم دارایی های جاری بر بدهی های جاری معینی

بدهی جاری÷دارایی جاری=نسبت جاری

مثال)شرکت الف دارایی جاری1392(120)وبدهی جاری55/4می باشدو دارایی جاری در سال 91(110)و بدهی جاری(50)می باشد نسبت جاری را برای این دو سال محاسبه کنید.

2/17=55/4÷120=بدهی جاری92÷دارایی جاری92=نسبت جاری

2/2=50÷110=نسبت جاری91

نسبت جاری سال91>نسبت جاری سال92

2/2>2/17

نسبت آنی یا سریع:

نسبت آنی دقیق ترین معیار نقدینگی می باشد و از تقسیم دارایی های آنی بر بدهی جاری به د ست می آید یعنی

بدهی جاری ÷دارایی آنی=نسبت آنی یا سریع

بدهی جاری÷ (پیش پرداخت+موجودی کالا)-(اسناد دریافتنی+سرمایه گذاری کوتاه مدت +وجه نقد)=نسبت آنی

مثال) نسبت آنی شرکت الف را در سال 92و91 محاسبه کنید

0/36=55/4÷50-(30+20+20)=نسبت آنی در سال92

0/4=50÷45-(35+15+15)=نسبت آنی درسال91

                              به این ترتیب 0/4>0/36      نسبت  آنی91>نسبت آنی92

 

 

نويسنده : مریم نادعلی زاده

این کاربر 20 مطلب منتشر شده دارد.

به منظور درج نظر برای این مطلب، با نام کاربری و رمز عبور خود، وارد سایت شوید.